يبدأ اليوم الخميس الموافق 17 ديسمبر 2015 اكتتاب الأفراد السعوديين في نحو 8.4 مليون سهم من أسهم شركة "الأندلس العقارية" بسعر 18 ريالاً للسهم تم تحديده عن طريق بناء سجل الأوامر.
وكانت هيئة السوق المالية السعودية قد وافقت في نوفمبر الماضي على طرح 21 مليون سهم من أسهم "الأندلس العقارية" تمثل 30 % من رأسمالها خصص 60 % منها للمؤسسات المالية المكتتبة و40 % للأفراد.
ويُعد اكتتاب "الأندلس العقارية" رابع اكتتاب يشهده السوق السعودي خلال العام 2015 بعد اكتتاب "السعودية للخدمات الأرضية" خلال شهر يونيو واكتتاب كل من "مبكو" و" ساكو" خلال شهر أبريل.
كما يعد إكتتاب "الأندلس العقارية" أول إكتتاب ضمن قطاع التطوير العقاري منذ إكتتاب شركة "مدينة المعرفة" في مايو 2010.
وتستمر فترة اكتتاب الأفراد على أسهم الشركة من يوم الخميس الموافق 17 ديسمبر 2015 ولمدة 7 أيام كاملة لتنتهي يوم الأربعاء الموافق 23 ديسمبر 2015.
معلومات عن الشركة:
تأسست شركة "الأندلس العقارية" كشركة مساهمة مقفلة في عام 2006 برأس مال قدره 238.9 مليون ريال، وتتخذ من مدينة الرياض مقرا لها.
ورفعت الشركة رأس مالها مرتين منذ تأسيسها، الأولى عام 2007 ليصل إلى 343 مليون ريال، والثانية عام 2015 ليصل إلى 700 مليون ريال.
ويتمثل النشاط الرئيسي للشركة في الاستثمار والتطوير العقاري التجاري، كالمراكز التجارية ومراكز تسوق الأحياء (Strip Malls) بما في ذلك إنشاء وتملك المراكز والمجمعات التجارية والسكنية وإدارتها بالإضافة إلى إنشاء وتملك واستثمار وصيانة وتشغيل المراكز والمجمعات الطبية والفندقية والسياحية.
وتمتلك الشركة 3 مراكز تجارية بنسب ملكية متفاوتة بالإضافة إلى قيامها بتطوير ثلاثة مراكز تسوق الأحياء بنسبة ملكية 100% مقامة على أرض مستأجرة، كما يوضح الجدول التالي:
|
المراكز التجارية |
|||||||
|
المشروع |
المكان |
المساحة (م2)* |
الملكية |
عدد المتاجر |
الإشغال |
||
|
الأندلس مول |
جدة |
148481 |
100 % |
370 |
100 % |
||
|
حياة مول |
الرياض |
226108 |
25 % |
490 |
98 % |
||
|
دراين مول |
الدمام |
99960 |
50 % |
183 |
99 % |
||
|
مراكز تسوق الأحياء |
|||||||
|
الصحافة سنتر |
الرياض |
12228 |
100 % |
29 |
100 % |
||
|
التلال سنتر |
الرياض |
9910 |
100 % |
18 |
98 % |
||
|
اليرموك سنتر |
الرياض |
10514 |
100 % |
25 |
97 % |
||
|
*يضم مساحة مسطحات المبنى ومساحة مواقف السيارات فقط |
|||||||
استثمارات "الأندلس العقارية":
1- في عام 2012 قامت الشركة بشراء 33.4 % من شركة "هامات العقارية" التي يتضمن نشاطها الرئيسي تملك وشراء العقار لصالح الأندلس العقارية وشراء الأراضي لإقامة المباني عليها واستثمارها بالبيع والتأجير وإقامة وتشغيل وصيانة ونظافة المباني السكنية والمراكز التجارية والسكنية ونظافة المدن ومقاولات الإنشاءات العامة.
2- في عام 2014 شاركت بنسبة 25% من شركة "صروح المراكز" البالغ رأسمالها 500 ألف ريال الذي يتضمن نشاطها الرئيسي إقامة المشاريع التجارية والصناعية وتشغيل المراكز التجارية وخدمات الاستيراد والتصدير والتسويق للغير وشراء الأراضي لإقامة المباني عليها.
وقالت الشركة إن هدفها من الاستثمار في "صروح المراكز" هو تملك "بانوراما جدة" في مدينة جدة وقدمت الشركة حصتها في رأس المال عن طريق قطعة أراض بقيمة 48.6 مليون ريال.
3- تمتلك "الأندلس العقارية" 50 % من شركة "الأسواق المتطورة" البالغ رأسمالها 500 ألف ريال الذي يتضمن نشاطها الرئيسي المقاولات العامة للمباني وصيانتها والأعمال الكهربائية والميكانيكية والخدمات التجارية وكذلك شراء الأراضي لإقامة المباني عليها واستثمارها بالبيع أو بالتأجير.
وأوضحت الشركة أن غرضها من الاستثمار في الشركة هو تملك دارين مول في مدينة الدمام حيث تقوم الأسواق المتطورة بصفتها المالك القانوني لدارين مول بالتوقيع على جميع العقود اللازمة لإدارته وتشغيله وتأجيره من قبل المشغل وكذلك الإشراف على سير أعماله وذلك من خلال متابعة شركة هامات العقارية.
4- تمتلك "الأندلس العقارية" 25 % من شركة "الحياة العقارية" البالغ رأسمالها 5 ملايين ريال، ويتمثل نشاطها الرئيسي في إنشاء وتملك المراكز والمجمعات التجارية والسكنية وإدارتها ومقاولات عامة للمباني وصيانتها وتملك الأراضي والعقارات وتطويرها واستثمارها لصالح الشركة وفي حدود أغراضها.
وغرض شركة الأندلس العقارية من الاستثمار في الحياة العقارية هو تكوين كيان قانوني يمثل ملاك حياة مول في مدينة الرياض، حيث تقوم الشركة بصفتها الممثل لملاك حياة مول بالتوقيع على جميع العقود اللازمة لإدارته وتشغيله وتأجيره من قبل المشغل.
5- تملك 50 % في "مستشفى جدة" حيث وقعت الشركة اتفاقية في 2014 لتأسيس شركة مناصفة مع مجموعة الدكتور سليمان الحبيب للخدمات الطبية ضمن الأندلس سكوير وسوف تتولى الأخيرة جميع العمليات التشغيلية والإدارية وينحصر دور الشركة في الاستثمار الرأسمالي فقط عن طريق تمويل حصتها في المشروع وعليه سيتم نقل ملكية أرض المشروع والبالغ مساحتها 30.46 ألف متر مربع بقيمة 91.4 مليون ريال لشركة "مستشفى جدة" بينما ستدفع سليمان الحبيب قيمة حصتها نقدا وسيكون صافي الدخل مناصفة، وستكون مستشفى جدة تابعة لسليمان الحبيب للخدمات الطبية.
وقالت الشركة في نشرة الإصدار إنها تتبنى استراتيجية للقيام بمشروع متعدد الاستخدامات على أرض الأندلس سكوير في جدة والبالغ مساحته 197.9 ألف متر مربع والمستخدم منه 144 ألف متر مربع للأندلس مول المقام والمشغل حالياً و6223 مترا مربعا لبرج ملاصق للمول عبارة عن شقق فندقية و30.4 ألف متر مربع لمستشفى مجموعة الدكتور سليمان الحبيب الطبية ويتبقى 17.2 ألف متر مربع عبارة عن أرض فضاء ستعمل الشركة على استغلالها مستقبلاً بما يتماشى مع خططها المستقبلية.
مشاريع الشركة الحالية والمستقبلية:
|
المشاريع الحالية لشركة "الأندلس العقارية" |
|||||
|
المشروع |
الموقع |
التكلفة |
الانتهاء |
التشغيل |
|
|
المشاريع الحالية |
|||||
|
ستي بريج |
الأندلس مول - جدة |
121.1 |
الربع الأول 2016 |
الربع الثالث 2016 |
|
|
توسعة الاندلس مول |
جدة |
24.4 |
الربع الأول 2016 |
الربع الأول 2016 |
|
|
المشاريع المستقبلية |
|||||
|
بانوراما جدة مول |
جدة |
189* |
الربع الرابع 2020 |
الربع الرابع 2020 |
|
|
الأمير ماجد سنتر** |
جدة |
16.9*** |
الربع الثاني 2017 |
الربع الثالث 2017 |
|
|
*تمثل حصة الشركة في تكلفة البناء والتشييد بقيمة 140 مليون ريال والمساهمة العينية في قطعة الأرض بقيمة 48.6 مليون ريال، وذلك من التكلفة الإجمالية للمشروع البالغة 754.4 مليون ريال. ** نسبة مساهمة الشركة في المشروع تبلغ 70 % والـ30 % المتبقية ستكون لشركة منافع القابضة. *** تمثل قيمة مساهمة الشركة في المشروع البالغ تكلفته الإجمالية 24.18 مليون ريال. |
|||||
أهم المخاطر التي تواجه الشركة:
- تأثر عقود الإيجار طويلة الأجل للمتغيرات في السوق مع مرور الوقت: تقوم الشركة عادة بإبرام عقود طويلة الأجل مع المستأجرين في المراكز التجارية التابعة لها لمدة تتراوح بين 10 سنوات و20 سنة، وتتضمن عادةً هذه العقود زيادات في القيمة الإيجارية متفق عليها عند إبرام العقد ومجدولة على مدار مدة عقد الإيجار.
وأوضحت أنه لا يوجد ضمان بأن الزيادات التي تحددها وقت إبرام العقد ستكون كافية لتعويضها عن الزيادة في تكاليف التشغيل أو معدلات التضخم أو أن تكون هذه الزيادات موازية لمعدلات النمو التي تطرأ على القيم الإيجارية عند حلولها.
- دخول الشركة في نشاطات جديدة: تقوم "الأندلس العقارية" حالياً بإنشاء شقق فندقية من فئة 5 نجوم على الأراضي المملوكة لها والمقام عليها الأندلس مول والذي سيكون ملاصقا للمشروع ومن المتوقع أن يبدأ التشغيل خلال الربع الثالث 2016 بالإضافة إلى مشروع عقد الشراكة مع مجموعة الدكتور سليمان الحبيب للخدمات الطبية وذلك لتطوير وتشغيل مستشفى طبي على نفس الأرض.
وأوضحت أن دخولها في هذين المشروعين وهذه القطاعات تُعد جديدة عليها ولم تعمل فيها من قبل ومختلفة بشكل كبير عن نشاطها الرئيسي، مبينة أنها لا تضمن نجاح هذين المشروعين وتحقيق النتائج المرجوة منهما.
تركز إيرادات الشركة: تقدر نسبة إيرادات التأجير في الأندلس مول من إجمالي الإيرادات ما نسبته 76.5 % و73.9 % و74 % و66 % للأعوام 2012 و2013 و2014 والنصف الأول من عام 2015 لذلك فإن الأداء المالي للشركة يعتمد بشكلٍ كبير على أداء الأندلس مول.
تركز عملاء الشركة: يتركز جزء كبير من إيرادات الشركة في عدد من العملاء الرئيسيين مثل كل من مجموعة صافولا متمثلة في "العزيزية بندة" وشركة فواز الحكير وشركة دار البندر.
وأوضحت أنه في حال لم تستطع الشركة المحافظة على علاقاتها التأجيرية مع أي من عملائها الرئيسيين، فإن ذلك سيؤثر بصورةٍ سلبية على دخلها بصورةٍ مباشرة.
ترتيبات التمويل القائمة: أبرمت الشركة 4 عقود تمويل مع مصرف الراجحي لتمويل مشروعاتها بقيمة إجمالية 540 مليون ريال وسحبت الشركة حتى نهاية النصف الأول 2015 نحو 530 مليون ريال منها.
توزيع الأرباح: أشارت إلى أن عقود التمويل الحالية المبرمة فيما بين الشركة ومصرف الراجحي تشترط ألا تقوم الشركة بتوزيع أرباح على المساهمين إلا إذا كانت نسبة تغطية الدين لديها تبلغ ما يعادل 1.75 مرة، الذي قد لا تستطيع الشركة تحقيقه.
|
معلومات الشركة |
|
|
الشركة |
شركة الأندلس العقارية |
|
الســــــوق |
السوق السعودي |
|
مجال عمل الشركة |
التطوير العقاري |
|
حالة الشركة |
قائمة |
|
رأس مال الشركة |
700 مليون ريال |
|
معلومات الاكتتاب |
|
|
نسبة الطرح الإجمالية |
30% من رأس المال |
|
عدد الأسهم المطروحة للأفراد |
8.4 مليون سهم |
|
ســــعر الإصدار |
18 ريال للسهم |
|
حجم الإصدار للأفراد |
151.2 مليون ريال |
|
المؤهلون للاكتتاب |
الأشخاص السعوديون |
|
الحـــد الأدنى |
10 أسهم للأفراد |
|
الحـــد الأعلى |
250 ألف سهم للأفراد |
|
تاريخ الاكتتـــاب |
17 إلى 23 ديسمبر 2015 |
|
موعــد التخصيص |
أقصى موعد 31 ديسمبر 2015 |
|
إعادة فائض الاكتتاب |
أقصى موعد 31 ديسمبر 2015 |
|
معلومات إضافية |
|
|
المستشار المالي ومدير الاكتتاب ومتعهد التغطية |
الرياض المالية |
|
البنوك المستلمة |
سامبا، الراجحي، البنك الأهلي، بنك الرياض، ساب، والسعودي الفرنسي |
|
استخدام حصيلة الاكتتاب |
19 مليون ريال مصاريف الطرح وتوزيع المتبقي على المساهمين البائعين على أساس تناسبي. |
وتعتبر شركة بروج العالمية المحدودة أكبر الملاك الرئيسين في شركة "الأندلس العقارية" بنسبة 27.65 % تليها شركة "الزكري للصناعة والتجارة" بنسبة 17.28 %، وفيما يلي جدول يبين قائمة كبار الملاك في الشركة بعد عملية الاكتتاب.
|
الملاك الرئيسيون لـشركة "الأندلس العقارية" بعد الاكتتاب |
||
|
الملاك |
عدد الأسهم (مليون) |
النسبة |
|
شركة بروج العالمية المحدودة |
19.35 |
27.65 % |
|
شركة الزكري للصناعة والتجارة |
12.10 |
17.28 % |
|
شركة عبدالرحمن عبدالله الموسى وأولاده |
4.84 |
6.91 % |
|
شركة عبدالله سعد الراشد التجارية |
4.84 |
6.91 % |
|
شركة الرميزان للذهب والمجوهرات |
4.84 |
6.91 % |
|
موسى بن عبدالله آل اسماعيل |
1.21 |
1.73 % |
|
سليمان محمد عبدالله الداود |
1.21 |
1.73 % |
|
أيمن محمد صالح المديفر |
0.61 |
0.88 % |
|
الجمهور |
21.0 |
30 % |
|
المجموع |
70.0 |
100 % |
تعليقات {{getCommentCount()}}
كن أول من يعلق على الخبر
رد{{comment.DisplayName}} على {{getCommenterName(comment.ParentThreadID)}}
{{comment.DisplayName}}
{{comment.ElapsedTime}}